앱클론
위 종목은 2017.9.18(월) 기술특례 상장 했습니다.
[회사개요]
기업구분 | 벤처 | 설립일 | 2010-06-25 |
액면가 | 500원 | 종업원수 | 38명 |
업종 | 의료용품 제조업 | 주요제품 | 항체의약품 |
공모가 | 10,000 원 | 상장 후 주식수 | 6,800,000 주 |
공모금액 | 68 억원 | 공모(예정)주식수 | 680,741 주 |
공모 후 시총 | 680억원 |
공모는 소규모 딜이이며, 기술특례 상장입니다. 공모금액도 68억으로 그렇게 크지 않습니다.
공모예정 주식수도 680,741주로 배정을 받기 힘들었겠네요. 공모 후 시총은 680억입니다
[공모 후 주주구성]
보유주식수(주) | 지분율 | 보호예수기간 | ||
보호예수 | 이종서 외 5인 | 1,315,500 주 | 19.35 % | 상장 후 1년 |
UHLEN 외 3인 | 890,000 주 | 13.09 % | 상장 후 1년 | |
이현복 외 1인 | 90,000 주 | 1.32 % | 상장 후 1년 | |
윈베스트벤처투자 외 10인 | 627,910 주 | 9.23 % | 상장 후 1개월 | |
트러스톤자산운용 외 4인 | 144,700 주 | 2.13 % | 상장 후 1개월 | |
우리사주조합 | 136,148 주 | 2.00 % | 상장 후 1년 | |
상장주선인 의무인수분 | 20,423 주 | 0.30 % | 상장 후 3개월 | |
보호예수 | 3,224,681 주 | 47.42 % | ||
유통가능 | 한국산업은행 외 4인 | 1,221,368 주 | 17.96 % | |
기타기존주주 | 1,809,358 주 | 26.61 % | ||
공모시 기관투자자 | 408,444 주 | 6.01 % | ||
공모시 일반투자자 | 136,149 주 | 2.00 % | ||
유통가능 | 3,575,319 주 | 52.58 % | ||
공모후 상장주식수 | 6,800,000 주 | 100 % |
보호예수 물량은 47.42%, 유통가능물량은 52.58% 입니다. 유통가능은 보통 다른 IPO 딜과 달리 큰 비율이네요
하지만 주식수가 워낙없어서 공모후 풀리는 주식수는 3,575,319주 뿐입니다.공모가 10,000원이었으니, 정말 적은 금액입니다.
[사업개요]
앱클론은 항체 신약을 개발하는 바이오기업으로 AC101(위암 및 유방안 치료제)를 기술이전을 통해 사업을 영위 중인 기업이며,
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* 기술이전이란 쉽게 이해한다면 자신의 기술을 대형제약사에 파는 것입니다. |
[재무자료]
(단위: 억원) | |||
구분 | 17년 반기 | 2016년 | 2015년 |
Ⅰ. 유동자산 | 119 | 125 | 127 |
Ⅱ.비유동자산 | 34 | 35 | 35 |
자산총계 | 152 | 160 | 162 |
Ⅰ. 유동부채 | 27 | 14 | 4 |
Ⅱ.비유동부채 | 7 | 26 | 25 |
부채총계 | 34 | 40 | 29 |
자본총계 | 119 | 120 | 133 |
매출액 | 24 | 31 | 19 |
영업이익 | -2 | -16 | -31 |
당기순이익 | -2 | -16 | -98 |
앱클론은 벤처기업이며 그것도 바이오기업입니다. 그리고 기술특례 상장을 했다는 건 재무건전성은 떨어진다라고 볼 수 있습니다.
[매출 비중]
(단위: 억원) | |||
지역구분 | 2017년 상반기 | 2016년 | 2015년 |
기술료 | 11.4 | 10.5 | - |
용역서비스 | 8.9 | 12.8 | 11.2 |
상품 | 3.9 | 7.9 | 8.3 |
매출액 | 24 | 31 | 19 |
[가치 평가]
앱클론(2020년E) | 메디톡스(16년) | 녹십자(16년) | 종근당(16년) | |
PER | 9.45 | 54.3 | 33.7 | 23.9 |
할인율 24.2% 39.4%
동종기업을 메디톡스, 녹십자, 종근당을 잡았습니다.
그리고 앱클론은 기술특례 특성상 2020년 미래 실적을 토대로 가치 평가를 했습니다.
[2020년 앱클론 실적 회사 추정]
(단위: 억원) | ||
매출액 | 영업이익 | 순이익 |
173 억 | 88 억 | 72 억 |
[경쟁률]
이번엔 기관 수요예측에서는 546.87 : 1 / 청약경쟁률 799.01 : 1 을 기록했네요
대박이었습니다.
공모 주식수도 별로안되었는데,, 배정받기가 힘들었겠군요.
마지막으로 자본금 변동현황에서 봤던 것인데
2015년 3월 27일 유상증자
2015년 5월 1일 유상증자
에서 VC로 추정되는데 12,000원에 들어왔습니다.
VC들이 공모가 하회하는 경우는 없는데,,, 이거는 좋게 봐도 되는 요소인 것 같습니다.