위 종목은 신흥에스이씨와 같이 2017.9.27(수) 상장 입니다.
| [회사개요] | |||
| 기업구분 | 벤처 | 설립일 | 2010-04-16 |
| 액면가 | 500 원 | 종업원수 | 134명 |
| 업종 | 전자부품 제조업 | 주요제품 | 카메라 윈도우 |
| 공모가 | 25,000 원 | 상장 후 주식수 | 5,382,145 주 |
| 공모금액 | 224 억원 | 공모(예정)주식수 | 896,000 주 |
| 공모 후 시총 | 1,346 억원 |
이번공모는 신주 모집 846,000주 구주 매출 50,000주 입니다. 공모 후 시총은 1,346억이 되네요.
기관수요예측 전 공모 밴드는 28,000원 ~ 33,000원이었는데... 이번에는 공모가 밴드 미만으로 결정되었네요..
원래 공모가 확정전 공모예정 금액 251억 ~ 296억 이었는데,,,, 슬프겠네요.
[공모 후 주주구성]
| 구 분 | 보유주식수(주) | 공모후 | 보호예수기간 | |
| 보통주 | 지분율 | |||
| 보호예수 | 박덕영 외 10인 | 2,085,420 주 | 38.75 % | 상장 후 6개월 |
| 우리사주조합 | 104,300 주 | 1.94 % | 2018년 6월 23일까지 | |
| IBKC-메디치 세컨더리투자조합 외 1개 | 100,179 주 | 1.86 % | 상장 후 1개월 | |
| 기타 소액주주 | 14,000 주 | 0.26 % | 상장 후 6개월 | |
| 대표주관회사 의무인수 | 26,880 주 | 0.50 % | 상장 후 3개월 | |
| 보호예수 물량합계 | 2,330,779 주 | 43.31 % | ||
| 유통가능 | 큐브-MEGI 투자조합 외 5개 투자조합 | 753,561 주 | 14.00 % | |
| 기술신용보증기금(전환상환우선주) | 50,000 주 | 0.93 % | ||
| 1% 이상 주주 | 695,292 주 | 12.92 % | ||
| 기타 소액주주 | 656,513 주 | 12.20 % | ||
| 공모시 기관투자자 | 716,800 주 | 13.32 % | ||
| 공모시 일반투자자 | 179,200 주 | 3.33 % | ||
| 유통가능 물량합계 | 3,001,366 주 | 56.69 % | ||
| 공모후 상장주식수 | 5,382,145 주 | 100 % | ||
우와... 보호예수 물량이 43.31%, 유통가능물량은 56.69% 네요. 상장되서 히트치기는 부담되는 요소되요..
그리고!! 창투사들 물량이 왜이렇게 많은지... 이 주식 상장되도 오버행이 심할 것 같습니다.
마지막으로... RCPS라고 전환상환우선주가 있네요... 주가를 희석시키는 요소.. 주주들은 죽고.. 사채권자는... 이자도 받고, 주가올라가면 전환해서 차익 수취하고.. 부정적인 요소가 크네요
[전환상환 우선주]
| 발행일 | 발행가 | 발행금액 | 발행주식수 | 전환기간 | 전환시증가주식수 |
| 2013.12.30 | 50,000 원 | 25 억원 | 50,000 주 | 현재 ~ 2018.11.05 | 100,000 주 |
발행가가 50,000원 이네요? 공모가는 25,000주 인데,, 이거는 리픽싱(Refixing)라는 옵션등으로 충분히 전환 될 수 있습니다. 참고로 이자는 1%라고 나오네요어쨋든 주주들에게 좋은 건 아닙니다!!!
이것도 참고인데,, 주식매수선택권도 있어요~ 다른것도 있는데, 별로 중요한게 아닌것 같아... 다음부터 중요하다 싶으면 명시하겠습니다
[사업개요]
유티아이라는 기업은 스마트폰용 카메라를 보호하는 강화유리를 제조해 납품하는 기업입니다.
15년 하반기부터(7월) 삼성전자의 플래그쉽 모델(신제품이라고 생각하면 편하실 듯..)에 들어가며 독보적인 지위 구축 및 폭발적인 매출 성장을 하고 있습니다.
본래 경쟁사들은 Cell 단위로 분리하여 가공하는 방법으로 강화유리를 만들어 공급하였는데 유티아이라는 기업은 Sheet 단위로 가공하여 다시 Cell 단위로 분리하는 방법을 써서 경쟁사 보다 5배 이상의 생산성을 확보했다고 하네요...이거는 더 찾아 봐야겠습니다. 전문분야가 아니라 이해가 힘드네요.
현재 삼성전자의 플래그십 모델 수주와 중급 모델에 적용도 확대되고 있고, 소니나 샤프 등 업체에도 등록을 마치고 플래그쉽 모델을 준비하고 있다고 하네요
그리고 현재는 화웨이, ZTE 등 승일 절차가 진행되고 있다고 합니다. 그리고 나머지 애플 향도 마케팅을 하며 납품을 노리고 있다고 합니다!
[재무자료]
| (단위: 억원) | |||
| 구분 | 2017년 반기 | 2016년 | 2015년 |
| (17.01.01~17.06.30) | (16.01.01~16.12.31) | (15.01.01~15.12.31) | |
| Ⅰ. 유동자산 | 280 | 200 | 73 |
| Ⅱ.비유동자산 | 267 | 287 | 315 |
| 자산총계 | 547 | 487 | 388 |
| Ⅰ. 유동부채 | 194 | 220 | 220 |
| Ⅱ.비유동부채 | 49 | 83 | 113 |
| 부채총계 | 243 | 303 | 334 |
| 1.자본금 | 22 | 21 | 21 |
| 2.자본잉여금 | 97 | 48 | 48 |
| 3.이익잉여금 | 181 | 105 | -24 |
| 4.기타자본항목 | 4 | 9 | 9 |
| 자본총계 | 304 | 184 | 55 |
| 매출액 | 271 | 389 | 153 |
| 영업이익 | 104 | 123 | -73 |
| 당기순이익 | 77 | 128 | -7 |
역시 실적은 폭발적으로 성장하네요. 16년 정말.... 이번에는 반기까지인데,, 정말 대박입니다. 그리고 휴대폰 부품 제조 업체가 영업이익률이 거의 40%가 육박하네요... 정말 무섭습니다.. 설마 상장전 마사지 아니겟죠??
[매출 비중]
| (단위: 억원) | |||
| 구분 | 2017년 2분기(누적) | 2016년 | 2015년 |
| 카메라윈도우 | 267 | 381 | 118 |
| 커버글라스 | 2 | 6 | 28 |
| 센서글라스 | - | - | 5 |
| 기타 | 3 | 2 | 2 |
| 합계 | 271 | 389 | 153 |
[가치 평가]
| 구 분 | 유티아이 | 옵트론텍 | 자화전자 | 에이치엔티 | 유아이엘 | 바이오로그 | 모베이스 | 성우전자 |
| 디바이스 | ||||||||
| PER [최근 4분기] | 9.61 | 27.88 | 22.42 | 8.45 | 8.66 | 16.17 | 4.75 | 6.75 |
| 16년 PER | 10.86 | 31.94 | 26.61 | 6.95 | 10.66 | 11.39 | 4.46 | 5.53 |
| 17년 PER | 8.68 | 20.33 | 16.03 | n/a | n/a | n/a | n/a | n/a |
흠.... PER을 비교하긴 해봤는데,, 조금 그렇네요.. 이게 의미가 있는지 싸다 비싸다 판단이 가능할지,, 현재 휴대폰 부품사들 실적들이 거의다 꺾이는 추세라.... 주식시장에서 평가도 안좋고요....
그리고 증권신고서보니 최근 4분기로 가치평가했는데, 이 회사가 지금 매출이 폭발적으로 증가하고 있는데,, 굳이 왜 그렇게 했는지도 의문이 드네요...